—— 国内资讯 ——

新华社：财政部部长蓝佛安在十四届全国人大常委会第十二次会议新闻发布会上介绍，从2024年开始，我国将连续五年每年从新增地方政府专项债券中安排8000亿元，专门用于化债，累计可置换隐性债务4万亿元。再加上这次全国人大常委会批准的6万亿元债务限额，直接增加地方化债资源10万亿元。

财政部：财政部部长蓝佛安表示，发行特别国债补充国有大型商业银行核心一级资本等工作，正在加快推进中。近期亦有多家大行在三季度业绩会上就相关工作进展进行了回应。业内人士表示，对大型银行的注资体现出监管保持金融系统稳定、支持经济复苏的信号，有助于保持信贷的稳定增长、提高对于风险的抵御能力。展望后续，实际推进顺序和节奏或与银行自身资本需求相关。

央视网：国务院总理李强主持召开国务院常务会议，审议通过《关于促进外贸稳定增长的若干政策措施》。会议指出，要切实做好促进外贸稳定增长工作，为经济持续回升向好提供有力支撑。

央行：发布2024年第三季度中国货币政策执行报告。报告显示，下一阶段，坚持聚焦重点、合理适度、有进有退，保持再贷款再贴现政策稳定性，用好普惠小微贷款支持工具，实施好存续的专项再贷款工具，推动证券、基金、保险公司互换便利与股票回购、增持再贷款落地生效。

国家统计局：2024年10月份，全国居民消费价格同比上涨0.3%。其中，城市上涨0.2%，农村上涨0.3%；食品价格上涨2.9%，非食品价格下降0.3%；消费品价格上涨0.2%，服务价格上涨0.4%。2024年10月份，全国工业生产者出厂价格同比下降2.9%，工业生产者购进价格同比下降2.7%。

新华社：十四届全国人大常委会第十二次会议11月8日下午在北京人民大会堂闭幕。会议经表决，通过了学前教育法、新修订的文物保护法、新修订的矿产资源法、能源法、新修订的反洗钱法、关于修改各级人民代表大会常务委员会监督法的决定；决定免去李小鹏的交通运输部部长职务，任命刘伟为交通运输部部长。国家主席习近平分别签署第34、35、36、37、38、39、40号主席令。会议表决通过了全国人大常委会关于批准《国务院关于提请审议增加地方政府债务限额置换存量隐性债务的议案》的决议。

央视网：国务院总理李强主持召开国务院常务会议，研究深化新时代养老服务改革发展有关举措。会议指出，要进一步激发养老事业和养老产业发展活力，大力发展银发经济，更多调动社会力量参与积极性，发挥市场机制作用，多渠道增加服务供给、提升服务水平，释放养老消费潜力，扩大国内需求。

商务部：商务部新闻发言人在答记者问时表示，11月2-7日，中欧技术团队在北京进行了5轮磋商，就欧盟对华电动汽车反补贴案价格承诺方案的具体内容进行了深入交流，取得了一定进展。双方约定将继续以视频或其他方式进行磋商。

外交部：特朗普第一个总统任期的财长姆努钦称，建议通过加征关税的方式向中国施压。对此，外交部发言人表示，具体问题你可以向中方的主管部门了解。贸易战没有赢家，也不利于世界。

财政部：财政部部长蓝佛安在十四届全国人大常委会第十二次会议新闻发布会上表示，结合明年经济社会发展目标，实施更加给力的财政政策。一是积极利用可提升的赤字空间。二是扩大专项债券发行规模，拓宽投向领域，提高用作资本金的比例。三是继续发行超长期特别国债，支持国家重大战略和重点领域安全能力建设。四是加大力度支持大规模设备更新，扩大消费品以旧换新的品种和规模。五是加大中央对地方转移支付规模，加强对科技创新、民生等重点领域投入保障力度。

央行：11月8日，央行开展122亿7天期逆回购操作，中标利率1.5%，与上期持平。

新华社：十四届全国人大常委会第十二次会议表决通过《中华人民共和国能源法》。这部法律共九章，主要内容包括总则、能源规划、能源开发利用、能源市场体系、能源储备和应急、能源科技创新、监督管理、法律责任、附则等，自2025年1月1日起施行。

央视新闻：民政部等24部门日前联合印发《关于进一步促进养老服务消费提升老年人生活品质的若干措施》。《若干措施》聚焦促进养老服务供需适配、拓展养老服务消费新场景新业态、加强养老服务设施设备和产品用品研发应用、加强养老服务消费保障、打造安心放心养老服务消费环境等5个方面，提出19条政策措施，要求进一步有效挖掘养老服务消费潜力，推动养老事业和养老产业协同发展。

财政部：发布关于提前下达2025年部分中央财政城镇保障性安居工程补助资金预算的通知。其中提出，省级主管部门应于资金下达60日内，按程序将经省级财政部门确认后的区域绩效目标（计划任务）报中央主管部门，同时抄送财政部当地监管局。确定区域绩效目标时，应结合房地产市场形势和保障性安居工程实际需求，统筹考虑存量和增量，支持更多通过消化存量房的方式筹集保障性住房。

—— 行业资讯 ——

 

证监会：证监会主席吴清近日在上海召开两场行业机构座谈会，与证券公司、公募基金和私募基金负责人代表深入交流，充分听取意见建议。吴清强调，加快提升投行、投资、投研等专业能力，培育核心竞争力，有效服务投资融资等各方需求，促进市场功能更好发挥；提高内控和治理水平，履行好合规把关责任，加强对创新产品的风险控制，助力市场平稳运行。

证监会：证监会国际顾问委员会第21次会议以线上线下相结合的方式在上海召开。委员们就如何进一步深化中国资本市场改革创新、发挥资本市场在支撑科技创新方面的作用；如何进一步健全投融资相协调的资本市场功能，促进养老金等长期资本与资本市场良性互动；如何着力提升上市公司投资价值，提高上市公司质量、股东回报和公司治理水平等问题提出了咨询意见与工作建议。

中国证券报：证监会首席风险官、发行司司长严伯进在第十五届财新峰会上表示，证监会将进一步深入研究关于发行、上市、上市公司监管、私募创投等制度安排，统筹推动投资端、融资端改革，进一步增强资本市场各项制度对科技创新企业的包容性、适配性、精准度。

证券时报网：在2024年上海证券交易所国际投资者大会上，上交所副总经理王泊表示，上交所将加快推动“科创板八条”落地见效，加大科创领域并购重组支持力度，支持上市公司用好用足并购重组工具，实现关键技术和优质资源的高效整合，不断催生科技创新、产业发展的新动力。

上交所：上海证券交易所召开第十四次会员大会。大会谋划了进一步推动上交所发展的总体思路和重点工作。其中提到，以健全投融资相协调的资本市场功能为关键，建设优质创新资本中心和财富管理中心，实现功能更加健全。

中国证券报：自2022年11月个人养老金制度落地以来，第一批个人养老金基金——Y份额成立已近两年。截至2024年11月1日，全市场199只Y份额中，106只成立以来实现正收益，183只今年以来实现正收益。

贵州茅台：公司拟向全体股东每股派发现金红利23.882元（含税），合计拟派发现金红利300.01亿元（含税）。

南京银行：近日，公司收到第一大股东法国巴黎银行的告知函，法国巴黎银行（QFII）以集中竞价交易方式增持公司股份。法国巴黎银行及法国巴黎银行（QFII）合计持有公司股份比例从17.04%增至18.04%，增持比例达1%。

优优投顾：上周是充满关注焦点的一周，最大的看点有三个，一是美国大选，二是美联储加息，三是国内财政政策，现已经全部落地。从市场走势来看，虽然受到外围因素影响出现一些波动，但是整体仍然在向上的趋势中。从周五公布的化债政策来看，财政政策的空间正在打开。12万亿的化债政策，其中10万亿是隐性债务显性化，2万亿是延后偿债压力。本次化债的意义就在于为地方财政松绑，为地方财政提供扩张能力。整体来看，外围因素是符合预期的，对国内影响不大，而对于财政政策，我们认为是小幅好于预期的，本周化债概念有望发酵。

民生宏观：根据测算，在人大常委会正式提高地方债限额之前，我国地方债限额空间约为1.6万亿元，若这1.6万亿元全部用来发行特殊再融资债或特殊新增专项债，以支持今年的化债工作，则今年的化债进度也仅是“刚刚好”符合标准，且会导致未来几年化债资源匮乏。考虑到特殊新增专项债已有专门的五年4万亿元额度，6万亿元限额空间或将更多向特殊再融资债倾斜。

—— 国际资讯 ——

证券时报网：香港特区政府于宪报刊登《2024年印花税法例（杂项修订）条例草案》，以豁免房地产投资信托基金股份或单位转让和期权庄家进行证券经销业务的印花税，以及修订在香港实施无纸证券市场制度下的印花税征收安排。

券商中国：历史新高！加密货币突然暴涨。11月10日，加密货币集体异动，午后更是加速上涨。其中，截至20点，比特币站上8万美元/枚大关，为有史以来首次，日内大涨4%；以太坊突破3200美元，创8月以来新高；艾达币盘中更是大涨超40%。截至北京时间晚上20:30，24小时内，艾达币涨40.07%，比特币涨超4%，以太坊涨超5%，狗狗币涨超18%。在剧烈波动的行情下，加密货币市场又有不少人爆仓。Coinglass数据显示，24小时内，加密货币市场爆仓人数超过14万人，爆仓金额超过4亿美元。分析人士指出，比特币首次接近8万美元，这得益于美国当选总统特朗普对数字资产的拥抱，以及美国国会中可能有众多议员支持加密货币的前景提振。

第一财经：有市场传言称，台积电对大陆地区的7nm供应生变。有半导体代工领域资深人士表示，“没有听说上述传闻。”另有业内人士认为，台积电目前暂停相关产品出货的可能性不大。

—— 内地市场 ——

【市场表现】 11月8日，上证指数报3452.30点，深证成指报11161.70点，创业板指报2321.59点。整体上个股跌多涨少，全市场超3000只个股下跌。两市成交额2.68万亿，创10月10日以来新高，较上个交易日放量1764亿。盘面上，光刻机、半导体、商业航天、BC电池等板块涨幅居前，房地产、证券、白酒、多元金融等板块跌幅居前。

 

【今日关注】11月8日，财政部部长蓝佛安介绍，从2024年开始，我国将连续五年每年从新增地方政府专项债券中安排8000亿元，专门用于化债，累计可置换隐性债务4万亿元。再加上这次全国人大常委会批准的6万亿元债务限额，直接增加地方化债资源10万亿元。同时也明确，2029年及以后到期的棚户区改造隐性债务2万亿元，仍按原合同偿还。蓝佛安表示，政策协同发力后，2028年之前，地方需要消化的隐性债务总额从14.3万亿元大幅下降至2.3万亿元，化债压力大大减轻。

 

—— 香港市场 ——

【市场表现】 11月8日，恒生指数跌1.07%，报20728.19点。恒生科技指数跌0.2%，报4668.26点。国企指数跌1.13%，报7461.44点。盘面上，电力设备、汽车、航空、芯片等行业或概念涨幅居前；内房、中资券商、互联网医疗、教育、煤炭等行业或概念跌幅居前。南向资金净卖出30.43亿港元。其中，港股通(沪)净卖出1.08亿港元，港股通(深)净卖出29.35亿港元。

 

【今日关注】 11月8日，香港特区政府发布《2024年印花税法例(杂项修订)条例草案》(下称“《印花税草案》”)，以豁免房地产投资信托基金(房托基金)股权或单位转让和期权做市商进行证券经销业务的印花税，以及修订在香港实施无纸证券市场制度下的印花税征收安排。据悉，《条例草案》将于11月20日提交特区立法会进行首读。香港特区政府发言人表示，上述举措可以提升香港房托基金的竞争力，降低期权做市商的交易成本。修订印花税征收安排将促进在无纸证券市场环境下加盖印花及征收印花税程序的效率，有利于金融市场的发展。

 

—— 新加坡市场 ——

【市场表现】 美国减息25个基点的利好消息，再加上新加坡银行股的业绩比预期出色，带动11月8日的海峡时报指数闭市大涨50.88点或1.39%，收报3724.37点，涨幅冠绝亚太主要股市。海指成份股涨跌几乎参半，14只股价上涨，13只下跌， 三只持平。涨幅最大的是大华银行，闭市大涨7.18%至35.69元；云顶新加坡跌幅最大，达5.95%，收报0.79元。

 

【今日关注】 特朗普此前指出，计划对来自中国的进口商品统一征收60%的关税。华侨银行亚细安经济师文卡特斯瓦兰在一份报告中指出，在这种情况下，亚细安六国的GDP增长可能不会受到显著影响，其经济体将继续受益于供应链多元化的趋势。在完全没有加征关税的情况下，预计新加坡明年经济增长2.7%。如果仅对中国加征60％的关税，那么增长会降低至2.3%。如果同时对其他贸易伙伴加征10%至20%的关税，新加坡明年增长介于1%至2%。特朗普上个任期内的关税政策曾对全球GDP水平造成显著阻碍：2018年减少0.1%，2019年拖累0.8%，2020年拖累1.4%。

 

 

—— 欧美市场 ——

【市场表现】 11月8日，美国三大股指全线收涨，道指涨0.59%，标普500指数涨0.38%，纳指涨0.09%，均再创历史新高。美国科技七巨头指数跌0.21%，特斯拉涨逾8%，收盘市值超过1万亿美元，为2022年以来首次。

 

【今日关注】 债券基金巨头——太平洋投资管理公司发出警告称，特朗普回归后的政策计划可能导致通胀加剧及经济过热，并阻碍美联储降息进程，这对股市来说是个危险信号。与此同时，摩根大通的利率策略师上调了2024年底和2025年中期的美国国债收益率预测。摩根大通策略师预计，2024年底美国国债10年期收益率4.50%(之前为3.90%)，2025年中期为4.15%(之前为3.40%)；2024年底美国国债2年期收益率为4.25%(之前为3.85%)，2025年中期为3.80%(之前为3.20%)。