国内快讯

【首批“四新”启航企业】国务院国资委按照“四新”即新赛道、新技术、新平台、新机制标准，遴选确定了首批启航企业，加快新领域新赛道布局、培育发展新质生产力。首批启航企业多数成立于3年以内，重点布局人工智能、量子信息、生物医药等新兴领域。

 国家统计局：3月份中国制造业采购经理指数为50.8%，较前2月上升1.7个百分点，连续5个月运行在50%以下后，重回扩张区间。在调查的21个行业中，有15个位于扩张区间，较2月增加10个，制造业景气面明显扩大。消费品制造业采购经理指数为51.8%，较2月上升1.8个百分点。基础原材料行业采购经理指数为 49.1%，较2月上升1.2个百分点，景气水平继续改善。

财政部：1-2月，全国国有及国有控股企业收入、利润保持增长，国有经济运行平稳开局。1-2月，国有企业营业总收入124867.6亿元，同比增长1.9%。国有企业利润总额6285.3亿元，同比增长0.3%。截止至2月末，国有企业资产负债率64.9%，上升0.3个百分点。

央视网：博鳌亚洲论坛2024年年会3月29日闭幕，四天的会期中，与会各方围绕年会主题和各个板块议题进行了热烈探讨，深入分析了当今世界面临的主要挑战，增进了国际社会共担责任的共识，发出了“团结合作、共促发展”这一代表亚洲的重要呼声。今年年会是博鳌近零碳示范区启动运行后的第一届年会，通过绿色搭建、绿色用品、绿色交通等多种方式促进节能减排。初步核算，本届年会实现了“碳中和”办会目标。

每日经济新闻：美国商务部公布的数据显示，剔除食物和能源后的2月核心PCE（个人消费支出）物价指数同比增速2.8%，为2021年3月以来新低，符合市场预期，前值修正值为2.9%。不过，受汽油价格上涨的推动，美国2月PCE指数同比从前值2.4%升至2.5%，为去年9月来首次反弹，与市场预期的一致。

工信部：五部门公布第四批智能光伏试点示范企业和示范项目名单。名单涉及光储融合、建筑光伏、交通运输应用、农业农村应用、光伏绿色化、关键信息技术、先进光伏产品、新型设施和实证检测等领域，45家提供先进、成熟的智能光伏产品、服务、系统平台或整体解决方案的企业，81个应用智能光伏产品，融合运用5G通信、大数据、互联网、人工智能等新一代信息技术，为用户提供智能光伏服务的项目脱颖而出，充分展现了我国智能光伏产业创新发展的最新成果。

工信部：今年前两个月，我国电子信息制造业生产大幅增长，实现利润总额418.1亿元，同比增长2.1倍；规模以上电子信息制造业增加值同比增长14.6%。

行业快讯 

【2023年华为营收超7000亿元】华为2023年成绩单出炉。2023年，华为实现全球销售收入7042亿元，同比增长9.6%，创2019年以来最大年度增幅；净利润870亿元，同比增长144%；研发投入1647亿元，占全年收入的23.4%，十年累计投入的研发费用超过11100亿元。2023年，华为ICT基础设施业务实现销售收入3620亿元人民币，同比增长2.3%；终端业务实现销售收入2515亿元人民币，同比增长17.3%；云计算业务实现销售收入553亿元人民币，同比增长21.9%；数字能源业务实现销售收入526亿元人民币，同比增长3.5%；智能汽车解决方案业务实现销售收入47亿元人民币，同比增长128.1%。

 

【650亿元“巨无霸”IPO终止】先正达集团发布声明称，基于对自身发展战略与全球行业环境的全面考量，已主动撤回主板上市申请。上交所网站显示，先正达集团的主板上市审核状态已变更为“终止”。先正达集团表示将采用多元组合手段，持续巩固提升在全球农业科技领域的领先优势，未来在合适的时机重启上市进程。资料显示，去年5月19日，先正达在沪市主板提交的IPO申请正式获得受理，拟融资650亿元。先正达集团隶属于中国中化控股有限责任公司，其业务涵盖种子与生物技术、植物保护、作物营养、农业服务与数字农业等，近年来在全球市场份额位居前列。

 

【公募基金2023年报基本披露完毕】数据显示，2023年，公募基金整体利润-4347.74亿元。其中，债券类基金为各类基金“赚钱王”，参与统计的5427只债券基金共计实现2380.81亿元利润。权益类基金利润不佳，其中7791只混合型基金利润为-5725.2亿元。

证券时报网：在“六连阳”叠加“九连阳”后，黄金价格还在持续狂飙，且以更快速度创出新高。机构人士表示，美联储最新利率决议释放的“鸽派”和避险情绪提升，是金价再次走高的主要原因。虽然3月以来黄金开启连涨模式，但国内黄金股的弹性并未完全释放，权益市场与商品市场的背离仍较大。3月最后一周虽暂时缺乏基本面信号催化，但在降息周期叠加全球不确定性的环境下，对2024年黄金依然维持乐观态度。

中指院：1-3月，TOP100房企销售总额为8978.3亿元，同比下降但降幅较上月收窄。其中3月TOP100房企销售额环比增长117.3%，环比增长明显、同比降幅收窄，销售情况有所好转；超百亿房企21家，阵营调整还在持续。

光大银行：光大集团后续拟通过上海证券交易所系统以集中竞价等合法合规方式增持本行A股股份，累计增持总金额（即本次增持和本次增持计划合计金额）不少于人民币4亿元（含本数），不超过人民币8亿元（含本数）。

万科A：万科召开了在2023年业绩发布会。对于国资大股东的相关支持问题，万科董事会秘书朱旭表示，深圳国资将根据市场情况进行有序释放以支持万科，采取了四大类的措施来以市场化和法制化的方式来帮助和支持万科，帮助万科盘活大宗资产，为万科注入新的流动性，交易金额预计超过100亿元。目前这些项目的进展的情况是有的已经完成，有的已经支付诚意金，还有一部分正在逐步落地过程之中，全部落地完成以后，预计将帮助万科释放流动性压力百亿规模以上。

飞乐音响：近日，飞乐音响证券虚假陈述普通代表人诉讼群体性案件诉讼时效届满，除参加代表人诉讼的投资者外，另有1717名投资者获赔损失金额约2.06亿元，涉飞乐音响案投资者获赔总金额达3.29亿元，2000余名投资者的合法权益得到有效保障。

中国证券报：3月29日，中国石油再度大涨，股价录得逾8年高点。今年以来，中国石油走势强劲，年内涨幅已达39.94%。消息面上，近期，俄罗斯宣布将与部分“欧佩克+”成员国协调，第二季度俄罗斯石油产量和出口量合计将减少47.1万桶/日。摩根大通表示，这可能在4月份就将布伦特油价推高至90美元，到5月份达到90美元中位，到9月份接近100美元。不过，该团队还表示，这一价格上涨路径可能受到需求减少的制约，从而在一定程度上抑制油价的飙升。

中信建投：美联储加息周期终结，降息周期即将开启，美元的弱势预期激发有色金属“金融属性”。国内外需求修复，推动有色商品消费增长，有望开启部分商品需求新一轮周期。以铜铝为代表的供给受限资源品或迎来牛市，小金属表现尤为亮眼，其资源稀缺性更强、与新质生产力发展更为密切，相关商品的价格中枢及资本市场权益标的的估值中枢有望实现共振上移，走出牛市行情。

券商中国：2023年，近十家券商的新增客户数量在百万级以上。其中，国泰君安以超过220万户的客户增长排名第一，中国银河证券客户数增长了约150万户。中金公司客户数也增长了近100万户。

中国基金报：去年下半年，中央汇金“官宣”买入ETF成为全市场的焦点，随着年报披露，中央汇金加仓的品种正式揭晓。截至2023年末，中央汇金投资及中央汇金资产合计持有包括华泰柏瑞沪深300ETF、华夏上证50ETF、易方达沪深300ETF等12只宽基ETF，合计持有份额为438.12亿份，持仓市值达到1176.95亿元。

万联证券：中国移动研究院、浙江移动联合华为在浙江杭州实现全球首个5G-A通感一体基站低空场景多站协同测试验证。实验组通过连片部署4.9GHz通感一体基站，在钱塘江畔实现约3平方公里的连片覆盖的通感低空感知区域。在扩大覆盖区域的同时，借助组网感知算法的创新，相比单基站，无人机速度和距离检测精度均有明显提升。基于多基站实现的多视角联合检测，结合自适应干扰协同，有效降低目标的虚警率，优于单基站的性能。同时还验证了同时检测多个非法无人机目标，效果符合预期。

民生证券：通感一体即通信感知一体化（Integrated Sensing and Communication，ISAC），基于我们现在的蜂窝移动通信网络（通信能力），叠加上类似雷达的功能（感知能力），对周边的无人机、汽车或轮船等物体进行探测跟踪。是5G-A的多维能力中重要一项，实现高精度、高分辨感知。蜂窝移动通信本身在室外具有优势，适合室外低空飞行器的探测。为实现通感一体化，需要改造地面已有基站，能够在通信功能上实现实时回传巡检测绘的高清视频以及飞控数据，在雷达功能上实现探测“低慢小”飞行器反射的电磁波信号，且有望助力无人机进行辅助定位提升飞行的稳定性与安全性。

华西证券：5.5G时代或将到来，万物互联打开网络流量新时代。5G向5.5G进化，将推动物联网连接数量从100亿增加到1000亿；网络可靠性从4个9提升到5个9甚至6个9；更重要的是，5.5G还将具备通感一体、无源物联、内生智能等“超能力”。以“通感一体”为例——与4G、5G等不同，5.5G不仅能实现通信，还具备感知能力，能将感知到的味觉、触觉、嗅觉乃至“意念”等复杂多元信息实时共享给他人。

中国移动：作为“一网两用”的实现方式之一，通信感知一体化在低空经济、智慧交通、智能制造等领域有广泛应用前景，将带来巨大的经济效益和社会效益。在6G 新场景和新指标体系中，通信和感知融合被认为是6G 移动信息网络的重要技术特征，是实现信息服务全过程的重要环节。从业务需求来看，新场景、新业务例如低空经济、智慧交通、智慧工厂等要求网络提供泛在的高精度感知能力。从技术驱动来看，随着更高频段、更大带宽、超大规模天线技术的发展，通信与感知的可用频带重合、天线结构相似、数字信号处理模块相似，为通感融合提供技术可行性。

国际快讯

 【2月美国核心PCE物价符合预期，个人支出超预期】美国2月核心PCE物价指数同比升2.8%，预期升2.8%，前值升2.8%；环比升0.3%，预期升0.3%，前值升0.4%。美国2月个人支出环比升0.8%，预期升0.5%，前值升0.2%；个人收入环比升0.3%，预期升0.4%，前值升1.0%；实际个人消费支出环比升0.4%，预期升0.1%，前值降0.1%。

 

【鲍威尔重申：美联储并不急于降息】美联储主席鲍威尔重申，美联储并不急于降息。鲍威尔表示，美联储希望看到更多“向好”的通胀数据增强信心，将继续谨慎把握降息时机。鲍威尔预计通胀将继续在“颠簸的道路上”下降，否则可能更长时间维持高利率。劳动市场出乎意料的疲软可能会促使美联储出手响应，但他表示目前看不到经济衰退的可能性增加。

 

【欧洲央行管委发声偏鸽】欧洲央行管委霍尔茨曼表示，欧洲央行可能会比美联储更早开始降息；自己不寻求连任奥地利央行行长。欧洲央行管委斯图纳拉斯表示，如果通胀发展符合3月份的预测，并且若这一趋势持续到年底，认为今年欧洲央行将下调关键利率；今年降息四次、每次降息25个基点是可能的。

 

【2月日本失业率超预期】日本2月失业率2.6%，预期2.4%，前值2.4%；求才求职比1.26，预期1.27，前值1.27。

金融市场

【周期爆发助推A股收涨】上周五A股三大指数集体上涨，黄金、石油等周期股大爆发，6G、小米汽车、汽车拆解等概念股表现活跃。截至收盘，上证指数涨1.01%报3041.17点，深证成指涨0.62%，创业板指涨0.63%，科创50指数跌0.07%，北证50指数涨0.35%，万得全A涨0.82%，万得双创涨0.81%。市场成交额8633.6亿元。上周全周，上证指数累计跌0.23%，深证成指跌1.72%，创业板指跌2.73%。周五港股因耶稣受难日假期休市，北向沪股通和深股通及南向港股通暂停交易。中国台湾加权指数收盘涨0.73%报20294.45点，周涨0.33%。

 

【市场点评】上周五低空经济概念股仍局部活跃，6G概念午后大涨，小米汽车概念股受SU7发布会刺激全天活跃，汽车拆解概念走强。有色金属板块再度崛起，国际金价走高，黄金股应声大涨。油气开采行业震荡上行，能源股再度轮动至舞台中央，“三桶油”大象起舞显著优于大市，不过部分前期强势股上演“天地板”。总体来看，宏观经济未有进一步复苏明确证据之前，活跃资金倾向于在新题材新概念板块和海外定价为主当前确定性较高的上周资源品板块进行快速轮动。随着年报和一季报逐步展开，更多行业和企业的经营细节将被揭示和验证，有望为下一阶段相对占优的方向提供线索，值得重点关注和解读。

 

【日经225、富时马来西亚综指小幅收涨】因耶稣受难日假期，周五欧美主要金融市场以及澳大利亚、新西兰、新加坡和印度等市场休市。韩国综合指数收盘涨0.03%报2746.63点，周跌0.07%；日经225指数涨0.5%报40369.44点，周跌1.27%；富时马来西亚综指涨0.36%报1536.07点，周跌0.41%。